幸福99的部落格

    當前不少民眾都知道亞洲經濟在崛起，成熟的歐洲還在成長，距離台灣遙遠的中南美洲和古老的印度等新興國家成長動力驚人，其實要投資這些國家，用小錢來賺取全球財並不難，投資也可以很簡單，只要懂得善用定期定額投資法，一樣有機會追求全球財富列車的夢想。

    然而究竟要如何挑基金標的？卻困擾許多投資人，尤其面對一千多檔已核備的境外基金與台股基金，哪些標的最適宜進行定期定額呢？

    其實，很多人是以基金績效進行篩選，但是投資專家卻不主張單憑基金績效衡量一切，最近富達證券就主張三年年化標準差九％至一八％的基金，較適合不同風險承受度的定期定額投資人。

    不少國內投資人定期定額買基金，會挑選波動度大的基金，動輒大漲或大跌二五至三○％的股市，如隨著中國崛起或是原物料為主的單一國家基金。但因市場變化莫測，投資人進行長期財務規劃時，選擇投資工具的標準差波動度越高，投資報酬率不確定性就會上升，雖可能會賺得比較多，但損失也可能很大。

    富達證券就指出，在長期地定期定額的投資策略中，投資人當然都希望能在一定的時間內，且是在自己可以控制的風險下，追求一定程度的投資效益，那麼就得找出波動度適中的基金商品。

    民眾不禁好奇，基金風險波動度太大或是太小似乎都無法滿足投資人希望能穩健獲利，又能快樂累積財富的需求，那到底波動度應該是多少？長期投資的勝算較大。

    富達證券進一步表示，一種可以追求幸福的簡單投資法─全球化浪潮下的全球投資策略，即是選擇波動適度的基金，把定期定額的好處發揮效益的勝算較大，三年年化風險標準差約在九％至一八％的基金，較適合定期定額。

    如果風險標準差大於二○％，因波動過於劇烈，即使採用定期定額投資，風險依然難以掌握；若風險標準差小於五％的基金，卻又因波動太平緩，反而無法發揮定期定額分攤投資成本的作用。

    寶來證券也認為，定期定額投資基金，波動度不宜太大，而績效選擇則以六％以上為篩選目標，例如羅素各種基金，就是透過股債資產配置方式，讓投資人選擇適合自己的投資風險承受度，可以積極，也可以保守，透過定期定額方式長期投資，才可以安穩為退休生活打下根基。