幸福99的部落格

Wing最近換了新工作，朋友建議她買檔亞太基金來投資，Wing過去從沒接觸過基金，她第一個遇到的難題就是：到底該買單筆，還是定期定額？

記住 買黑不買紅

基金專家說，目前扣款方式大略可分為四種，除了大家熟知的單筆、定期定額法外，目前多家投信也推出「定期不定額」投資術，投資人自己也可透過網路進行「不定期定額」投資法，只要利用小技巧讓自己「買黑不買紅」，儘量買在低點、賣在高點，可讓報酬率越扣越高。

單筆投資就是一次買進，就報酬率來看，單筆投資如果能買在低點、賣在高點，績效最好，但投資人最大挑戰是面對一個波動市場時，能否安心長期投資？

由於高、低點不容易判斷，定時定額投資的優勢在於，若指數持續上漲，手中部位可以隨勢上漲，若短期出現盤整或下跌，則透過平均分攤投資成本的概念，可順勢累積更多單位數，日後再恢復上漲走勢時，就可以帶來不錯的投資效益，加上積少成多，有強迫儲蓄的功用。

一般來說，投資類股有淡、旺季的考量，對定期定額投資人來說，定期定額投資是不分淡旺季，選對基金，持續扣款，準備豐收是定期定額的投資循環。

不過如今定期定額法也有新變化，投信紛紛推出升級版的「買黑不買紅」扣款法，仍採定時扣款，但扣的金額不一樣，若基金淨值跌幅超過投資成本一成（幅度可自行訂定），投資人可以用兩倍金額加碼，如果漲幅到一定程度，投資金額就減碼，等於是「黑多買，紅少買」，一旦淨值漲幅超過自己的獲利目標，就可進行部分獲利了結，操作下來，低檔多買、高檔少買，很快就把成本攤平，更容易達到獲利目標，這就是新版的「定時不定額法」：報酬率變負的時候用力扣款，很快就能把投報率由負扣到正，效益又比定期定額投資要好。

錢少 不定時定額

至於不定時定額法則適用投資金額有限的人，由於定期定額有最低門檻限制（一般為3千元），每月能投資的金額有限，但扣款日一個月可選擇三次，投資人可隨行情的漲跌來從一個月中的扣款日選擇進場日，比如Wing一個月可投資9千元，基金扣款日為8日、18日及28日，她可挑兩檔基金，假設8日A基金上漲、B基金下跌，就把錢扣到B基金，28日A基金下跌、B基金上漲，就把錢扣到A基金，由於現在網路下單每天可查報酬率，也可隨時透過網路選擇扣款或停扣，只要提早一天下單，就能做到不定期定額投資，為報酬率加分。